擅自扩大证券法涵盖DeFi遭判违法！美SEC上诉后又自愿撤回

美国证管会（SEC）周三自愿撤回对一项判决所提出的上诉，该判决的内容是阻止SEC 扩大证券法的适用范围，以涵盖去**化金融（DeFi）用户和项目。

SEC 向美国第五巡回上诉法院提交的一份长达4 页的动议，表示希望「自愿撤回上诉」，而此举并没有遭到法院反对。

德州联邦法官去年11 月裁定， SEC 企图修改「证券交易商（Dealer）」的法律定义，这超出了SEC 的法定权限。当时SEC试图将「DeFi 交易者」定义为传统金融经纪人，强迫DeFi 平台注册为证券交易所及经纪商，否则将面临法律风险。然而，法官认为SEC 这项规则违反法律程序，属于违法扩权，因此做出不利于SEC 的裁决。

区块链协会执行长Kristin Smith 在声明中表示，SEC 自愿驳回上诉，对数位资产产业来说是一大胜利。她说：

我们最初对SEC 发动诉讼，就是为了对抗SEC 违法扩权的行为，该机构寻求单方面扩大自身监管权限，在该机构的新领导层促成了今日**的撤回后，我们寻求产业和SEC 行动之间迈向具有建设性的对话。

事实上，SEC 内部对这项监管扩权计画早有严重分歧。这项「扩大交易商定义」的规则最早在2023 年提出，当时就遭到SEC 委员Hester Peirce 强烈反对。她警告，修订后的交易商规定范围扩大，「将扭曲市场行为并**市场品质」。 Hester Peirce 向来支持加密货币，先前曾与前任SEC 主席Gary Gensler 在多项监管事务上有所摩擦。

至于SEC 如今撤回进行上诉的判决，则是出自于区块链协会与德州加密自由联盟所发动的诉讼，后两者主张将DeFi 纳入SEC 修改的规则违反了行政程序法（APA）。

美国地方法官Reed O'Connor 认为这些组织的论点非常有说服力，因此命令SEC 撤销并取消与加密货币相关的法律修改。

随着Gary Gensler 卸下SEC 主席，SEC 领导层表示将采取更具协调性的做法来规范加密货币领域。 SEC 代理主席Mark Uyeda 已宣布成立一个以加密货币为**的任务团队，以制定明确规定，由委员Hester Peirce 执掌。

同时，SEC 在Gary Gensler 任内发动的执法行动已经停滞，包括针对币安和Coinbase 的诉讼案。在2023 年，SEC 指控这两家公司都以证交所的身分进行营运，却没有向SEC 进行注册。

在上周，华盛顿的联邦法官对SEC 控告币安的案子发出60 天的暂停令，原因是双方在评估监管规定的发展。

另据福斯财经网记者Eleanor Terrett 报导，SEC 据传已优先暂停即将到期的加密货币执法案件，这也部分解释了为何SEC 目前还没有暂停针对Ripple 与 Kraken 的诉讼案。

她指出，SEC 对Ripple 的下一个法庭截止日期是4 月16 日。至于对加密货币交易所Coinbase 和币安分别要到3 月14 日和4 月14 日才会面临法庭审理期限。